Comparti
LU2295992163
Fondo tematico basato sull'esperienza cliente e l'esperienza dipendente
- Fondo tematico sociale. Una strategia tematica incentrata sulla soddisfazione dei clienti e dei dipendenti.
- Fondo basato sulla centralità dei dati sociali. Competenza quantitativa ed esperienza nell'utilizzo di fonti di dati alternativi.
- Un significativo potenziale di rialzo. Ricerca condotta su tutti i fattori per verificare l'investibilità e il potenziale di alfa.
Documenti principali
Ripartizione per classe di attività
Azioni98 %
Altro
2 %
Ultimo aggiornamento: 28 nov 2025
Indicatore di Rischio
1
2
3
4
5
6
7
Rischio minimo
Rischio massimo
Periodo Minimo di Investimento Consigliato
5 anni
Rendimenti Cumulati dalla data di lancio
Rendimenti Cumulati 10 anni
Rendimenti Cumulati 5 anni
Rendimenti Cumulati 3 anni Rendimenti Cumulati 12 mesi
+ 33.3 %
-
-
+ 37.5 %
- 2.9 %
Al 11/12/2025
Rendimenti annuali : anno 2015Rendimenti annuali : anno 2016Rendimenti annuali : anno 2017Rendimenti annuali : anno 2018Rendimenti annuali : anno 2019Rendimenti annuali : anno 2020Rendimenti annuali : anno 2021Rendimenti annuali : anno 2022Rendimenti annuali : anno 2023Rendimenti annuali : anno 2024
-
-
-
-
-
-
+ 19.2 %
- 21.8 %
+ 22.6 %
+ 17.6 %
Valore Patrimoniale Netto (NAV)
133.27 €
Patrimonio Gestito del Fondo
109 M €
Esposizione Azionaria Netta28/11/2025
98.0 %
Classificazione SFDR
Articolo
9
Ultimo aggiornamento: 28 nov 2025
Ultimo aggiornamento: 11 dic 2025
Le performance passate non sono un'indicazione delle performance future. Le performance sono calcolate al netto delle spese (escluse eventuali commissioni di ingresso applicate dal distributore)
Il rendimento può aumentare o diminuire a causa delle fluttuazioni valutarie, per le azioni non coperte da copertura valutaria.
Il Regolamento SFDR (Regolamento sull’informativa di sostenibilità dei mercati finanziari) 2019/2088 è un regolamento europeo che impone agli asset manager di classificare i propri fondi in tre categorie: Articolo 8: fondi che promuovono le caratteristiche ambientali e sociali, Articolo 9 che perseguono l'investimento sostenibile con obiettivi misurabili o Articolo 6 che non hanno necessariamente un obiettivo di sostenibilità. Per ulteriori informazioni consultare: https://eur-lex.europa.eu/eli/reg/2019/2088/oj?locale=it. Per le informazioni relative alla sostenibilità ai sensi del Regolamento SFDR si prega di prendere visione del prospetto del oppure fondi delle pagine del sito web di Carmignac dedicate alla sostenibilità fondo https://www.carmignac.it/it_IT/i-nostri-fondi).
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Carmignac Portfolio Human Xperience performance del fondo
Consultate il grafico della performance del fondo e l'ultimo commento del gestore per comprendere appieno la situazione del mercato e scoprire come è cambiato il valore del fondo rispetto all'indice di riferimento.
Commento mensile
Ultimo aggiornamento: 28 nov 2025Gestori del fondo
![[Management Team] [Author] Ejikeme Obe](https://carmignac.imgix.net/uploads/NextImage/0001/18/%5BManagement-Team%5D-Ejikeme-Obe.png?auto=format%2Ccompress&fit=fill&w=3840)
Obe EJIKEME
Fund Manager, Analyst
Commento sulla performance
- Nel mese di novembre, il fondo ha registrato una performance in linea con l'indice di riferimento, con un leggero ritardo in termini assoluti.
- Abbiamo assistito a un miglioramento generale dei titoli di qualità nel corso del mese.
- Sebbene il nostro sovrappeso strutturale nei beni voluttuari abbia avuto un leggero impatto negativo, la selezione dei titoli è stata ottima, con L'Oréal e Colgate Palmolive tra i maggiori contributori nel mese di novembre. Entrambe le società sono sostenute dal loro forte potere di determinazione dei prezzi e dalla loro resilienza nei mercati emergenti e sono attualmente scambiate con uno sconto rispetto al loro valore intrinseco.
- In questo ribaltamento verso titoli di qualità più sottovalutati, il nostro fondo ha risentito della sua sovraponderazione nel settore tecnologico, con un notevole ribaltamento di titoli come Nvidia, TSMC e Atlassian nel mese di novembre.
- In questo contesto abbiamo assistito a una continua ripresa di Eli Lilly, uno dei nostri pochi titoli nel settore sanitario, nonché di titoli nel settore dei beni voluttuari.
Prospettive e strategia d’investimento
- A novembre abbiamo continuato a rafforzare le nostre posizioni in ASML e BBVA, avviate alla fine di ottobre, e abbiamo aperto una posizione in Atlassian, una società di software che ha risentito negativamente dell'impatto dell'intelligenza artificiale.
- Riteniamo che il rischio di volatilita' causato dall'intelligenza artificiale sia sopravvalutato per un'azienda con una crescita costante come questa.
- Abbiamo realizzato alcuni profitti su Colgate Palmolive ed Eli Lilly grazie alle ottime performance registrate nel corso del mese.
- Rimaniamo cauti nel posizionamento del nostro portafoglio e continuiamo a concentrarci su società di qualità superiore.
Panoramica delle prestazioni
Ultimo aggiornamento: 11 dic 2025Le performance passate non sono un'indicazione delle performance future. Le performance sono calcolate al netto delle spese (escluse eventuali commissioni di ingresso applicate dal distributore)
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Dall’1/01/2013, gli indici azionari di riferimento dei nostri fondi sono calcolati con i dividendi netti reinvestiti.
Il rendimento può aumentare o diminuire a causa delle fluttuazioni valutarie, per le azioni non coperte da copertura valutaria.
Fonte: Carmignac al 14/12/2025
Carmignac Portfolio Human Xperience Panoramica del portafoglio
Di seguito una panoramica della composizione del portafoglio.
Ripartizione per Area Geografica
Ultimo aggiornamento: 28 nov 2025| America Settentrionale | 60.7 % |
| Europa | 26.0 % |
| Asia | 9.7 % |
| Asia Pacifico | 3.7 % |
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Dati principali
Di seguito sono riportati i dati principali del fondo, che vi daranno un'idea più chiara della gestione e del posizionamento azionario del fondo.
Dati di Esposizione
Ultimo aggiornamento: 28 nov 2025Peso dell'Investimento Azionario
98.0 %
Esposizione Azionaria Netta98.0 %
Numero di Azioni degli Emittenti
41
Active Share74.9 %
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La strategia in breve
Scoprite le principali caratteristiche e i vantaggi del Fondo nelle parole del Gestore del Fondo.
Gestori del fondo
Obe EJIKEME
Fund Manager, Analyst
Il tema sociale è una delle aree più trascurate nell'ambito dell'ESG. Tuttavia, riteniamo che le aziende che offrono esperienze positive sia ai clienti che ai dipendenti siano meglio posizionate per ottenere rendimenti superiori nel lungo periodo.
Obe EJIKEME
Fund Manager, Analyst
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